Cassiopea-CEO Diana Harbort. (Foto: LinkedIn)
Lainate / Zürich – Die Aktien der Cosmo-Tochter Cassiopea kommen schon heute und damit früher als erwartet an die Börse. Der Bookbuilding-Prozess beim IPO wurde beschleunigt und der Ausgabepreis für die Cassiopea-Titel auf 34 CHF pro Aktie festgelegt. Der Wert der Titel liegt damit leicht unter dem Mittelwert der angestrebten Ausgabespanne von 30 bis 40 CHF. Nach Sunrise und Plazza wird das der dritte Börsengang an der SIX im laufenden Jahr.
Die Aktien der Cosmo-Dermatologiesparte werden an der SIX Swiss Exchange unter dem Kürzel SKIN per heute, 1. Juli, kotiert und erstmals gehandelt, teilt Cosmo am Mittwoch mit. Der Vollzug des Angebots wird für den 3. Juli erwartet. bei insgesamt 10
Mit dem IPO werden rund 48% oder 4,8 Mio der insgesamt 10 Mio Cassiopea-Aktien an die Börse gebracht. Rein rechnerisch wird Cassiopea damit mit 340 Mio CHF bewertet. Es werden nur bestehende Aktien angeboten. Zusätzlich besteht eine Mehrzuteilungsoption von 363’640 Aktien, die innerhalb von 30 Kalendertagen nach dem ersten Handelstag ausgeübt werden kann. Der Cosmo-Anteil an Cassiopea sinkt damit von 97% auf unter 50%.
«Ich freue mich, dass wir trotz turbulenten Märkten den Preis für diese Transaktion haben erfolgreich festlegen können. Das ist ein wichtiger Schritt in der Strategie von Cosmo», wird deren CEO Alessandro Della Chà in der Mitteilung zitiert.
IPO vorgezogen
Cosmo hatte die Abspaltung des Dermatologiebereichs bereits im Herbst vergangenen Jahres ins Spiel gebracht. Ziel sei es, zwei auf ihr jeweiliges Fachgebiet fokussierte Unternehmen zu schaffen. Bei der Ankündigung des IPO am 9. Juni wurde noch ein Abschluss im dritten Quartal als zeitliche Zielmarke genannt.
Von den offerierten Aktien waren früheren Angaben zufolge 37,4% zur Zeichnung durch bestehende Cosmo-Aktionäre reserviert, 24,2% hätten demnach die Cosmo-Kernaktionäre fest gezeichnet. Dazu zählen die Cosmo Holding SA, dievini Hopp GmbH & Co KG, Heinrich Herz AG/Logistable Group, Alessandro Della Cha, Giuseppe Cipriano, Luigi Moro, Chris Tanner sowie Roberto Villa.
Cassiopea wurde per Kapitalerhöhung mit Mitteln in Höhe von 49,9 Mio CHF ausgestattet. Dies sollte ausreichen, um die budgetierten Finanzbedürfnisse bis Ende 2017 zu erfüllen, hiess es Anfang Juni. Das Unternehmen hat derzeit die Kandidaten Winlevi, Breezula, CB-06-01 und CB-06-02 zur topischen Behandlung von Akne, androgenetischer Alopezie (erblich bedingtem Haarausfall) und Genitalwarzen in der Entwicklung. Am weitesten fortgeschritten ist Winlevi (Akne). Hier sollen laut Planung bis Ende 2017 die klinischen Versuche der Phase III in den USA und der EU abgeschlossen sein.
Cassiopea wird von der amerikanischen Pharma-Managerin Diana Harbort als CEO geführt, CFO ist in Personalunion Cosmo-Finanzchef Chris Tanner. Auch der Cosmo-Chief Scientific Officer wird per Dienstvertrag für Cassiopea tätig sein.
Als Joint Global Coordinators und Joint Book-Runners agieren bei dem IPO Jefferies und Credit Suisse, Co-Lead Manager ist die Bank am Bellevue. (awp/mc/upd/ps)
